［Buy now, pay later］BNPL，金融潮語。其實都潮咗大半年，不過香港咁上下啦。鬼媒講咗年幾兩年Content Creator，都未見香港有乜媒體專門整個beat

1. Buy now, pay later，「屌，咪即係花唄」「有幾撚有創意呀？我中華古已有之」「不過馬雲得罪人之嘛」。其實認真的，唔使括號，花唄都興咗N年，鬼佬而家先開心大現BNPL，完全係reinventing the wheel，不過記住講個英文縮寫就有人覺得好巴閉，Bullshit as a service，Baas．（話時話，Kyle Bass收咗皮未？港紙爆煲冇？）

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2. OK，正經，「咪即係信用卡分期，有幾大發現呀？」。又唔係喎

3. 首先，香港人好撚有錢，同埋好有信用，香港人係好好嘅債仔，你見啲友真係斬人打劫呃同事呃老婆穿公司櫃桶底都會供樓的！

4. 當然，除咗香港人有錢，客觀亦因為香港丁屎咁細，你走得去邊？唔似美國或以前大陸（而家有晒監控另一回事），改個名換個車牌去第個城市又一條好漢。

5. 所以你見香港批信用卡成功率極高，私人貸款極易借，仲要供樓利息低。一個普通打工仔，一百幾十萬信用卡額絶對唔係難事。

6. 我想講嗰時我在英國讀書？出咗信用卡（開名啦，匯豐），500英鎊信用額。「喂你係學生冇收入點同，唔好偷換概念」。但你可以睇下普通一個香港大學生銀行批幾錢信用額畀佢？（＊）

7. 我知全世界都低息，係呀我唔知呀可？港息大約都跟美息，但，你見美國有冇可能一兩厘供樓？你有冇諗過，香港供樓銀行收你咁平息，賺乜？「cross selling」，「美國唔識cross selling呀？」（咁當然，再三留意返，香港人好撚有錢）。

8. 真相係，香港嘅delinquency rate （拋個英文好似專業啲）極低。即使咩亞洲金融風暴或沙士或乜，你睇報紙咩負資產又跳樓，但，個delinquency rate都係極低—come the 忽on，負資產不等於delinquent！死還死七孔流血還七孔流血！甚至跳樓都不等於delinquent！別傻了星矢，你還有老豆還有老婆！

9. 但認真，咁低嘅delinquency rate，銀行咪圍到數，所以點解香港銀行嘅net interest margin咁低都仲有錢賺。剛睇業績，中銀香港淨息差1.10%，你諗下仲要出糧仲要交租仲要預你啲友燒炭，但居然都仲係賺唔少錢，可見delinquency rate幾咁低。美國？你可以睇下2008嗰時，啲次按有幾多delinquent，求撚其掉低鎖匙就兩腳一伸走人foreclosure，而美國啲銀主盤邊有香港咁正，可以賣原價咁滯（大把銀行拍賣銀主盤有賺添）

10. 同樣原則，你可以應用落去信用卡，私人貸款。

11. 當然仲有，再講一次，香港人好撚有錢。我冇統計過有幾多巴仙嘅人有信用卡，你睇卡數目唔準，因為有啲好似我咁嘅仆街一條友十幾張卡（又如何？）。但，目測香港嘅信用卡滲透率極高，「我Patreon啲讀者好似全部有」（＊＊）

12. 講返，冇去過美國（係呀，我使唔使識整光刻機？ASML NVIDIA又新高啦屌你），但BNPL同信用卡，就真係唔係同一回事。可以係complement 亦可以係substitute （＊＊＊）

13. Patreon會寫，有啲人只用信用卡，有啲人只用BNPL，有啲兩樣一齊。但，咩人係傾向用BNPL？你估到了：非白人（Hispanic或黑人），低收入人士，同埋……年青人，

14. 拿，學嘢？呢啲就學嘢啦。

15. 不過，「不如講返冧把」，Affirm就升五成啦，一舊水咁滯。「但2月嗰時140蚊」，而家先返返年頭水平，你買隻垃圾中移動941跑贏佢一截。估值都係好重要的。

16. 最重要係，Amazon雖然同Affirm合作，但冇話exclusive 喎。Amazon嘅作風啦喎，就行內皆知了，你做過佢對家都知。

17. 至於其他Fintech嘢？韓國嘅KaKao Bank，一上市大過晒韓國所有銀行嘅市值添，亦令呀大股東變咗富豪，同啲財閥平起平坐。你諗下，韓國喎，幾不可思議？

18. 香港？有！「咪螞蟻金服」，嗰時上市成功嘅，肯定大過晒所有銀行，分分鐘係全世界最大嘅金融股（而全世界最大嘅銀融股唔係銀行啦下）。

（＊）話時話，我好想知道，到底唔同大學甚至唔同科嘅學生，信用額會唔會唔同？拿，醒你呀，拎去做final year project啦。理論上呢，「好似醫科生應該信用額高啲」「你點折墮點包尾做個醫管局非合約都五六七皮啦」。不過我估實際上銀行don’t care，同埋費事你話歧視。不過，「如果見到係唔同大學唔同信用額仲好玩」「我覺得教大應該高啲」。同埋，如果真係。拿，真係醒你呀，認真少少拎嚟做MSc dissertation都得（MPhil PhD就未咁求其），「至少認真過我嗰份」又，我份dissertation真係相當垃圾，但我都don’t care，因為我換得去倫敦結算所實習嘅機會，雖然真係坐嗰邊只係幾日。

（＊＊）呢度示範咩係survivorship bias．冇信用卡又點訂你Patreon呢大哥。「其實可以用Paypal」「但冇信用卡又點有Paypal呢老細」「其實係得的」

（＊＊＊）有啲人讀經濟就讀死書，以為A同B一係complement 一係substitute，或者兩者之間 0-1。錯，同樣兩樣嘢，唔同情況下，可以係complement亦可以係substitute．例如？你一拖二咪知！「你有本事可以搞到變complement的」「重口味啲嘅，老婆同外婆都得」

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[封城日記8-之復活節沒事幹然後我終於辦好Zulassung了］

為了車子這件事情，實在是峰迴路轉，若要說到完，眼屎杯美璃（台語）～

反正，要辦牌說可以線上，正當我們要寄去辦的時候，辦事人員恐嚇我們要兩三週。

因為保險所以車主是我老公，然後他就在碎念說之後在弄blablabla...🗣🗣🗣🗣🗣

不死心的我，剛好同事在辦公司車，跟我說他們找了Zulassungsdienst 幫忙，就是台灣的辦牌小蜜蜂啦！

大概要兩百歐，因為那個人在慕尼黑，所以我覺得太遠，就跑去問我們這邊的小蜜蜂，小蜜蜂叫我把東西拿去，結果....他說我們這邊監理站要很久blablabla.....🗣🗣🗣🗣

#那你叫我拿來是在拿爽滴

最後，我決定寄去給監理站辦，然後自己上網買車牌，錢直接省掉！

然後為了加快速度，我叫室友寫一個信blablabla..🗣🗣🗣 ，請他們行行好幫我辦牌。

車牌隔天就寄到，真快！ 然後隔一天，我就收到辦牌資料了，貼紙貼一貼，等下週去拿車。

拿到牌以後，室友居然大發慈悲，跟我說辦牌費幫我出！？😳😳😳😳

第一反應，我做錯什麼了嗎？ 還是你幹了什麼事🤔

👱🏻‍♂️：沒有，就...幫你出阿🥰

👩🏽Os: 不枉費老娘每天上班之外還要烤麵包烤蛋糕的....😌

不對！ 車主是他！

哈哈 出一點不過分吧！ 😆

#忽然覺得出的有點少
#現在流行募資再多募一點不過分吧
#bs意思是bullshit
#不是啦是名字冠夫姓縮寫
#復活節只能去新房子巡田水
#然後久違化妝夏衣可以拿出來了
#但都滿緊的到底這一年發生了什麼事
#或是去森林晃晃然後這個教堂改成黑白配色真像鬼片裡面
#那種會在裡頭辦一些儀式的地方
#yeah快要有車開了
#還要買新輪胎
#我們鄉下什麼不多就是有鹿跟水獺
#然後平時多烤蛋糕麵包還是有好處的

StayReal一直致力於提供創意的舞台，品牌家族中有：潮流女裝RockCoco、潮流街頭CroxxBones，三個品牌的縮寫即是「SR>RC>CB」，歷經三個小時的長期琢磨與準備，很高興為大家帶來家族第四個品牌就是「SR>RC>CB>BS」中的"BS"「BullShit」。
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BullShit品牌由不二良獨立操指甲刀指導完成，「BullShit：不屑」即是「不要頭皮屑」的縮寫，期許人們應該常洗頭，因為不屑是一種態度！
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2018年四月一日全球首發「BullShit LOGO定番T」由主理人用去年的照片合成親自著用示範，因為最近牛都在休息，所以屑的生產數量有限，有興趣的朋友請在留言＋1，我們不會統計數量後公布出貨日期。
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4/1最後的玩笑，不好笑反正也沒有收你錢。