美股不斷創高 台股欲小不易

在美國股市不斷創新高下，台股也不能獨弱，在最大權值股台積電(2330)，市值又創下歷史新高下，創了收盤的波段新高，我不斷提到股市沒有專家，只有贏家跟輸家，大盤始終由多頭掌握，積極選股就對了。

3D股掌握半邊天
周六我的講座就是針對3D股，今天都是眾所矚目的焦點，南科(2408)今天在報價上升的利多消息下，一度逼近漲停。華邦電(2344)在外資的推升下也大漲，甚至連威剛(3260)都漲停鎖死，放眼國際三星與海力士股價也創高，整個記憶體族群似乎還方興未艾。

面板則是受到新聞報導京東芳良率不佳，再加上技術面處再低檔，雙虎都奮勇向上，雖然長線趨勢仍然看淡，但第三季的獲利又十分亮眼，短線有續彈的力道。至於周邊零組件以偏光板最為搶眼，明基材(8215)早上我有解釋過了，奇美材(4960)也跟著連動，但如果從基本面來看，我都站在保守的一方。

LED則是大洗三溫暖，指標股晶電(2448)在外資轉賣為買下出現大跌，外資拳頭大誰以抗衡，應該是找停利點的時候了，榮創(3437)外資也出脫，只剩光磊(2340)外資還小幅買超，不過再減資前也是找停利點的時候。光鋐(4956)外資買超，但仍反覆測試頸線整理。

掌握脈動最重要
而股市的操作我常常說要會買也要會賣，就像正隆(1904)法說會的確說的很好，但我提醒過大家。有人漲在法說前，有人漲在法說後，正隆漲在法說前，當然很容易法說後利多出盡。就像蘋概股一樣，蘋果新機發表會，很多零組件就出現利多出盡。

但要如何掌握節奏呢，重點就是領先，就像我在CMONEY說明航運股的時候，我是不是說第三季要漲價，所以第二季就要領先布局，等到第三季真的漲價，反而是賣點。果不其然長榮(2603)、陽明(2609)在第三季末都出現回檔。

那現在第四季誰是旺季呢?其實很簡單就是AM汽車市場特別是碰撞件，因為第四季到隔年第一季歐美會下雪，常常造成交通意外，碰撞件的AM市場就特別暢旺，從現在旺到明年初，所以就要領先布局。我們看到東陽(1319)今天就在外資大買下漲停鎖死，但碰撞件只有東陽一家公司嗎?不是的?耿鼎(1524)的股價比東陽更低，而且外資連續買超六天，股價今天剛挑戰12元頸線，如果順利過關上面萬里無雲，投資人也可以留意。

＊＊萬寶週刊研究報告＊＊

台股今天一度向8500扣關，研究部也跟大家說過，千萬不要畫地自限。雖然研究部不認為證交稅可以過關，但台股的相對位置的確偏低，所以就是積極選股。連股王3008大立光都積極的表態了，有股王帶動，台股真是不能小覷。特別是低價、低基期的公司，更有落後補漲的實力，投資人千萬不可以錯過這次的紅包行情。

昨天電視新聞報導，看到全世界天災人禍真是不斷，中國有霾害，北美則遭受暴風雪的侵襲，Youtobe上還有車子被積雪擊中的影片，整個北美地區變成白色世界，車子寸步難行交通意外頻傳，所以就營造了AM市場的大商機。

之前台灣大漲的汽車股，大都以OEM為主，就是9951皇田、1521大億、1525江申。但是AM市場在冬季急起直追，6605的帝寶股價也站上一百元了，1319東陽更是外資的最愛，1522堤維西營收也創了歷史新高。但是我們選股還是以低基期的公司最安全，所以1524的耿鼎就值得大家多留意。

耿鼎本來就主打AM市場，公司主要產品包括葉子板、引擎蓋、保險桿等，都是車子肇事最容易損壞的部份，所以過去公司也多在第四季獲利。有一季抵一年的行業特性，而這次北美暴風雪提前，也讓公司現在就已經忙不過來，毛利率也跟著營收水漲船高，第四季可以輕易轉虧為盈，轉機性十足。

並且看到今天新聞，江揆要投資5000億在桃航城，讓整個桃航城地價再漲一波。而公司在蘆竹有2萬坪以上的土地，如果以潛在利益來看，遠遠超過一個股本，也難怪會被外資里昂證選為桃航城概念股之一。目前股價不但遠低於淨值12.79，甚至連票面值都不到，實在明顯低估，研究部認為投資人在進入嚴冬旺季下，可以多加留意。

至於營收早上我們有跟大家報告蘋概股，果然大立光就一馬當先衝出去了。雖然2317鴻海還在整理，不過其他低基期的蘋概股，像我們說過的6290良維、4942嘉彰也很有機會補漲。但如果以今天的表現來看，創營收新高小股更有活力，包括3362先進光股票也還鎖死1300張以上；主打體感設備的5263智崴，股價也屢創新高；6504的南六搭上中國空氣汙染的問，股價也向掛牌新高挑戰，新小奇概念輪番上陣。

今天還有一個族群表現也不錯，就是Google來台設雲端中心概念股。過去我們也跟大家點名2480敦陽，股價也創了波段新高。其他伺服器相關包括2059川湖， 還有巨量資產軟體的6214精誠、8099大世科，或是光通訊相關的公司表現都不錯。之前也點名過4903聯光通，早上就一度漲停，再度印證低基期、低價是目前的主流。

受到大陸汽車市場起飛帶動，台灣汽車零組件廠商業績明顯成長，包括東陽(1319)、開億(1523)以及生產鈑金的耿鼎(1524)、車燈的帝寶(6605)等3月營收均創下歷史新高。根據中國汽車工業協會最新發布的大陸汽車產銷數據顯示，累計前3月大陸汽車銷售量達461萬輛，比起美國的254萬輛高出不少，由於Q2一向為大陸汽車市場傳統旺季，因此相關零組件廠商業績可望再度向上攀升。而去年獲利全來自於大陸市場的江申(1525)，3月合併營收1億元雖然沒有創下新高，但也比2月大幅成長73%，股價打底時間長，近期自營商買盤持續介入，加上獲利具爆發性，也頗值得留意。